家計簿帳で変動型のものは、米ドル円為替レートの水準によってクーポンレートが決定されるという特徴があります。
最近では、単位型投資信託の変動型家計簿帳が出ていて、愛称グッドスマイルとして設定する方針を固めています。
設定日から1年あるいは3年が経過していない場合は、変動型家計簿帳は、設定来のチャート表示になります。
倒産や財務状況の悪化、外部評価の変化などで、組入債券の価格が下落すると、変動型家計簿帳は痛手を受けることになります。
また、途中換金リスクや金利変動リスク、銘柄集中リスク、流動性リスクなどでも、変動型家計簿帳は影響を受けます。
家計簿帳は、設定当初に組入れたユーロ円債については、解約の対応で売却する部分を除いて継続保有します。
変動型家計簿帳は、ユーロ円債に投資し、償還価額が
投資元本に分配相当額を加算した価額となることを目指します。
また、分配額判定日や株価算出の日程、計算方法の変更などからも、変動型家計簿帳は影響されます。
何より、米ドル円為替レートの変動リスクが、変動型家計簿帳では、一番大きいと言えます。
円高米ドル安、金利の上昇、組入債券の発行体によっては、変動型家計簿帳は、大きな損失を受けることがあります。
高位の目標分配額は、変動型家計簿帳では、設定当初に組入れたユーロ円債の条件を基に決めます。
変動型家計簿帳は、満期償還時に、
投資元本の確保と定期的な収益分配の確保を目指しながら、しっかり運用をしていきます。